Bagaimana Cara Memilih Reksadana Terbaik?

Cara memilih reksadana terbaik. Reksadana adalah pilihan yang disukai di kalangan investor saat ini karena pengembalian yang menarik dan portofolio yang terdiversifikasi. Namun, sebagai investor kita harus ingat bahwa tidak ada skema tunggal atau serangkaian skema yang cocok untuk semua orang. Skema reksa dana yang cocok untuk seorang investor adalah yang sesuai dengan tujuan investasinya dan selera risiko di antara faktor-faktor lain.

Memilih reksadana terbaik adalah proses 2 langkah - pemilihan kategori reksa dana dan pemilihan skema dalam kategori itu. Berikut adalah faktor-faktor yang harus dipertimbangkan oleh investor saat memilih skema reksa dana:

Faktor-faktor untuk Memilih Kategori Reksadana Terbaik

1) Tujuan Investasi

Tujuan investasi mengacu pada tujuan keuangan investor yang ingin dicapai dengan investasi reksa dana . Tujuan investasi dapat berupa aspirasi keuangan jangka pendek atau jangka panjang dari investor - membeli rumah / mobil, membiayai pendidikan tinggi anak-anak, pergi berlibur, pensiun, dll.

2) Cakrawala Waktu

Time horizon mengacu pada periode waktu di mana seorang investor ingin menyimpan uangnya dalam skema reksa dana. Itu bisa sesingkat 1 hari atau selama lebih dari 5 tahun. Kategori dana yang berbeda paling sesuai untuk cakrawala waktu yang berbeda. Ini karena beberapa dana berinvestasi dalam hutang bertanggal lebih pendek dan yang lain berinvestasi dalam hutang bertanggal lebih lama. Dana ekuitas idealnya dipilih jika cakrawala investasi lebih dari 5 tahun.

Pasar bisa sangat fluktuatif dalam jangka pendek tetapi cenderung memberikan pertumbuhan pendapatan yang lebih tinggi dari waktu ke waktu.

3) Toleransi risiko

Toleransi risiko mengacu pada jumlah risiko yang bersedia diambil oleh investor dengan uang yang diinvestasikannya. SEBI pada tahun 2015 mewajibkan semua rumah reksa dana untuk menampilkan riskometer yang terdiri dari 5 tingkat risiko yang terkait dengan jumlah pokok yang diinvestasikan. 5 tingkat risiko adalah - rendah, sedang rendah, sedang, cukup tinggi, dan tinggi.

Faktor-Faktor untuk Memilih Skema Reksadana Terbaik

Setelah memilih kategori reksadana terbaik berdasarkan tujuan investasi, jangka waktu dan toleransi risiko, pilih skema reksa dana dalam kategori tersebut berdasarkan faktor-faktor berikut:

1) Kinerja Terhadap Benchmark

Indeks patokan skema reksadana adalah standar yang membandingkan kinerja dan alokasi sahamnya. Indeks patokan memandu filosofi investasi skema. Dengan demikian, alokasi aset indeks patokan harus sesuai dengan tujuan investasi skema. Misalnya, indeks patokan reksa dana haruslah indeks saham topi besar dan tolok ukur reksa dana yang difokuskan pada saham perbankan haruslah indeks perbankan.

SEBI juga mengamanatkan bahwa reksadana menggunakan varian Total Returns Index (TRI) dari indeks sebagai tolok ukur mereka. TRI dibangun di atas asumsi bahwa dividen diinvestasikan kembali dalam reksa dana pada saat diumumkan. Dengan kata lain, akun untuk fakta bahwa perusahaan menyatakan dan membayar dividen. Ini menjadikannya tolok ukur yang lebih baik daripada Indeks Harga (PI) biasa.

2) Kinerja Terhadap Kategori

Faktor lain yang sama pentingnya untuk dinilai saat memilih skema reksadana terbaik adalah kinerjanya dibandingkan dengan peer group yang aktif. Ini membantu dalam mendapatkan pemahaman menyeluruh tentang kinerja dana. Perbandingan ini hanya boleh di antara jenis skema reksa dana yang sama . Sebagai contoh, reksa dana ekuitas topi besar hanya dapat dibandingkan dengan reksa dana topi besar lainnya dan tidak terhadap dana dana menengah atau dana utang.

3) Konsistensi Kinerja

Reksa dana yang baik adalah reksa dana yang mampu menghasilkan pengembalian yang baik bagi investornya secara konsisten selama periode waktu tertentu dan bukan hanya pengembalian angin puyuh. Dana harus mampu memberikan pengembalian yang konsisten baik dalam periode bullish dan bearish di pasar saham.

4) Pengalaman Manajer Investasi

Faktor lain yang penting untuk dipertimbangkan saat memilih reksa dana adalah kinerja manajer dana dan berapa lama dia telah memimpin. Untuk ini, seorang investor harus melihat pengalaman manajer dana dengan dana tersebut dan dengan dana lain yang saat ini dikelola atau dikelola di masa lalu olehnya.

5) Catatan Track AMC

Sebuah Manajemen Perusahaan Aset (AMC), juga dikenal sebagai rumah dana, adalah perusahaan yang mengelola skema reksa dana. Misalnya, Reksa Dana HDFC adalah nama AMC yang mengelola skema seperti HDFC Equity, HDFC Top 100 atau HDFC Small Cap Fund. Banyak keputusan dibuat di tingkat AMC oleh Chief Investment Officer (CIO) dari AMC. Stok yang dipilih dengan buruk sering hadir dalam beberapa skema yang dimiliki oleh AMC, karena pemilihan telah dilakukan di tingkat AMC. Karena itu, penting untuk memeriksa rekam jejak AMC sambil memilih skema reksa dana.

6) Skema Asset Under Management (AUM)

AUM dari skema reksadana terbaik mengacu pada nilai aset yang dikelolanya. Dengan kata lain, ini berarti berapa banyak langganan yang diterima skema. Dalam kategori ekuitas, terutama dalam dana kapitalisasi kecil , AUM besar dapat menyulitkan dana untuk masuk dan keluar dari perusahaan. Di sisi lain, ukuran yang lebih besar dari AUM menguntungkan jika dana cair dan hutang jangka pendek karena membuat dana tersebut kurang rentan terhadap penebusan yang dilakukan oleh investor besar.

7) Rasio Biaya

Rasio pengeluaran dana mencerminkan biaya yang dibebankan oleh AMC untuk administrasi, manajemen, promosi dan distribusi reksa dana. Semua biaya yang dikeluarkan dalam menjalankan dana sudah termasuk dalam angka ini. Angka ini dibatasi pada 2,25% dari total aset dana oleh regulator pasar modal SEBI.

Rencana langsung skema reksadana terbaik memiliki rasio pengeluaran yang lebih rendah daripada rencana reguler karena tidak ada komisi distribusi yang dibayarkan dalam kasus rencana langsung. Secara umum, semakin rendah rasio pengeluaran, semakin tinggi pengembalian bersih dari skema reksa dana.